Падение рентабельности и развитие «теневого кредитования»: что думают микрофинансисты о грядущей реформе МФО

Центробанк анонсировал масштабную реформу сектора МФО. Из него предлагается выделить те организации, которые работают в сфере предпринимательского и целевого финансирования, а остальных ждут жесткие ограничения. По мнению ЦБ, реформа позволит снизить закредитованность населения и повысить уровень доверия к МФО. Участники рынка с настороженностью относятся к инициативе и опасаются, что она ударит по небольшим компаниям, спровоцирует падение рентабельности бизнеса и переход кредитования «до зарплаты» в теневой сектор экономики. «Рынок Взыскания» узнал, что предлагает регулятор и что об этом думают микрофинансисты.

Реформа за три года

Первая часть предлагаемой реформы требует пересмотра структуры сектора МФО. Компании, работающие в сфере предпринимательского и целевого финансирования, по мнению регулятора, необходимо вывести из-под определения МФО, которое оказалось дискредитировано в России.

В результате организации, чей портфель представлен займами со ставкой не выше 100% годовых, POS-займами и рассрочкой, будут иметь больший доступ к фондированию, а также получат право выдавать более крупные потребительские займы под умеренную процентную ставку.

Вторая часть реформы — усилить контроль в том секторе, который специализируется на потребительских займах под максимально допустимые проценты.

Эту сферу ждет ряд преобразований. Вызваны они тем, что заемщики таких компаний очень часто попадают в так называемую долговую спираль. Получая заем, граждане не могут исполнить свои финансовые обязательства. Это приводит к образованию нового долга, в тело которого включаются просроченные проценты. В итоге растет закредитованность населения, что способствует росту социальной напряженности, которая вызывает обеспокоенность ЦБ.

«Предлагается установить лимит на количество одновременно действующих договоров — один заем до погашения. Планируется также ввести период охлаждения между оформлением займов — не менее 3 календарных дней. И будет снижен уровень максимальной переплаты по займу со 130 до 100% от тела долга», — уточняет ЦБ.

Регулятор рассчитывает, что сможет навести порядок в отрасли в течение ближайших 3 лет, снизив риски для населения и повысив уровень доверия к сектору.

«А нельзя их вообще закрыть?»

Инициатива ЦБ, вероятно, опирается на дискуссию во власти. Ранее по этому вопросу эмоционально высказывалась спикер Совета Федерации РФ Валентина Матвиенко. В реплике, адресованной главе Центробанка Эльвире Набиуллиной, она попросила запретить деятельность всех МФО в стране, так как «люди попадают в реальную кабалу, но все как бы по закону». 

«Я не могу видеть уже по телевизору вот эти страшные трагедии людей, которые берут кредиты в микрофинансовых организациях, квартиры отдают, деньги большие. Вы сказали, Эльвира Сахипзадовна, что нужно дополнительное регулирование. А нельзя их вообще закрыть?» — сказала Матвиенко на заседании по развитию финансового рынка при Совфеде.

На это Эльвира Набиуллина ответила, что полный запрет грозит развитием «теневого сектора».

МФО в итоге запрещать не стали, но анонсированная реформа вызвала немало опасений у участников рынка, которые прогнозируют волну банкротств среди компаний и развитие нелегального микрофинансирования.

Рынок уйдет в тень

Как рассказал «Рынку Взыскания» генеральный директор МФО Moneyman Александр Пустовит, нововведения ускорят падение рентабельности МФО, которое сейчас наблюдается во всем секторе. Покинуть его могут до половины от текущего количества игроков.

Кроме того, идея об ограничении количества одновременно действующих займов «до зарплаты» — один заем до полного погашения — не выглядит целесообразной, считает эксперт.

«Уровень долговой нагрузки сейчас и так регулируется макропруденциальными лимитами. Заемщики банков точно так же могут брать несколько кредитов, как заемщики МФО — несколько займов. В данном случае представляется логичным ввести аналогичные ограничения и в отношении банковских кредитов, но таких предложений ЦБ не озвучивает, притом что уровень зарегулированности сектора МФО сейчас сопоставим с банковским», — уточнил спикер.

Второй инструмент реформы — введение периода охлаждения между оформлением займов «до зарплаты» не менее 3 календарных дней — снижает доступность займов, чье основное преимущество заключается в возможности получить средства быстро, по мере возникновения потребности.

«Отсутствие такой возможности приведет к всплеску спроса на услуги нелегальных кредиторов. Всегда найдутся те, кто готов дать деньги быстро, но уже на совсем других условиях и за рамками правового поля», — уверен спикер.

По мнению Валерия Нечаева, руководителя управления сопровождения основной деятельности и взаимодействия с государственными органами ООО МФК «Джой Мани», некоторые тезисы дискуссии действительно актуальны. В частности, выделение направления предпринимательских займов. А вот блок, направленный на поддержку населения, явно требует тщательной проработки.

«Что касается предлагаемых лимитов, 100 тысяч в категории “иные потребительские займы” выглядят слишком заниженной суммой. На текущий момент на рынке существуют IL-займы с ПСК, в том числе до 100%, но с большей суммой», — рассказал «Рынку Взыскания» Валерий Нечаев. 

Самая суровая и спорная, с его точки зрения, мера — ограничение одновременно действующих займов до одного.

«Подобные изменения могут привести к недоступности личного фондирования у потребителей и в конечном итоге к повышению спроса на услуги нелегальных кредиторов», — также опасается эксперт.

По его мнению, пока давать глобальные прогнозы рано. Не исключено, что идеи ЦБ действительно смогут значительно преобразить имидж МФО в области работы с бизнесом. Что касается мер, направленных на снижение рисков среди населения, то здесь ситуация вряд ли изменится.

Небольшие МФО уйдут с рынка

Представители небольших компаний солидарны с озвученными опасениями. Как сообщил «Рынку Взыскания» генеральный директор ООО МКК «Обелус» (Волгоград) Александр Закревский, предложенные меры могут привести к ситуации, когда рынок разделится на флагманов и теневой сектор.

«Регулятору не нравится высокая ПСК (полная стоимость кредита) и процентная ставка, негативное отношение населения к микрофинансовым компаниям, высокая закредитованность населения, зависимость от займов. Но предлагаемые мероприятия продолжат трансформировать микрофинансовый рынок в сторону уменьшения количества игроков, что приведет к консолидации рынка в руках сильнейших. Могу сказать однозначно, что предлагаемые нововведения выдавят всех мелких и часть средних игроков с данного рынка и снизят его доступность для определенных групп населения», — отмечает он.

По словам спикера, подходить к решению этих глобальных проблем нужно не «в отрыве от практики».

«Хочу обратить внимание, что существует большая группа заемщиков, для которых наши услуги просто жизненно необходимы. Они ответственно подходят к обязательствам, адаптировались к процентной ставке и, по сути, видят в нас своих помощников. Судите сами: клиент берет заем 10 тыс. рублей под 0,8% в день, через 30 дней его отдает, а зачастую раньше. Наши услуги обходятся ему в 2400 рублей. Разве это непомерная нагрузка за решение проблемы с “кассовым разрывом” у человека?» — резюмирует Закревский.

Другие эксперты пока что не спешат с выводами. В саморегулируемой организации «Микрофинансирование и Развитие» (СРО «МиР») считают, что отрасли не привыкать к законодательным изменениям, так как рынок микрофинансирования по праву можно назвать наиболее динамично меняющимся в части законодательства.

«Мы верим, что данный доклад станет основой для конструктивного диалога, так как у рынка также есть предложения, как сделать рынок более динамичным, прозрачным и развивающимся и в перспективе уйти от того имиджа, который любят использовать в популистских целях», — рассказали «Фонтанке» в пресс-службе СРО «МиР».

Все собеседники издания согласны, что одними финансовыми рычагами нельзя решить проблему закредитованности граждан, которая могла стать «спусковым крючком» для реформы. Необходимо вести системную работу изнутри — в частности, развивать финансовую грамотность населения, повышать финансовую культуру и в целом работать над повышением благосостояния общества. Тогда потребность «перехватить» деньги до зарплаты снизится сама собой.

***

Подробнее о перспективах взыскания в новых экономических условиях и о технологиях, которые необходимы коллекторским агентствам и МФО, поговорим 11 октября на конференции «Debt Tech 2024: стратегии и технологии в новых условиях». Подписывайтесь на наш телеграм-канал, чтобы не пропустить розыгрыш билетов на конференцию